全球经济寒冬来了?新能源、出口、基建,能帮助我们“独善其身”
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环球经济,同此凉热。
最近,华为的一封内部信,刷爆了网络。
开篇提到:
未来十年,应该是一个非常痛苦的历史时期,全球经济会持续衰退。
现在,由于战争的影响,以及美国继续封锁打压的原因,全世界的经济,在未来3到5年内都不可能转好,加上疫情影响,全球应该没有一个地区是亮点。
还有有一句话,说的很重:
“把活下来作为最主要纲领,边缘业务全线收缩和关闭,把寒气传递给每个人。”
大可不必为任总的话感到惊诧。
月有阴晴圆缺,人有旦夕祸福,人们总是习惯了技术革命、过度金融化带来的繁荣,却忽视了周期的威力。

自20世纪以来,共发生过8次全球性的经济危机或衰退。
比如,1929—1933年全球经济大萧条、20世纪70年代的两次石油危机、2008年美国次债危机以及后续2009年欧洲债务危机等。
全球经济衰退,在2022年,已经是一张明牌。
今年4月份,国际货币基金组织(IMF)发布了《世界经济展望报告》。
其中提到:世界经济增长,正在遭遇上世纪30年大萧条以来最严重的打击,预计2020年全球GDP增长将萎缩3%,这是大萧条以来,全球第一次面临发达经济体和新兴经济体同时进入衰退。
最近几个月,各大经济体的表现,也印证了这个判断。
拿制造业来说,2022年7月份全球制造业PMI为51.2%,较上月下降1.1个百分点,连续2个月环比下降,创出自2020年7月以来的新低。
分区域看,7月份,亚洲、欧洲、美洲和非洲制造业PMI较上月均有不同程度下降,且均创出阶段性低点。
制造业的衰弱,只是一个侧面。
2022年,全世界经济面临的问题,一只手都数不过来。
步入,俄乌局势的演化,可能导致俄罗斯停止向欧洲供应天然气。
欧洲的能源危机,已经近在咫尺,这个冬天将会是有史以来最难熬的。
全球通胀飙升,美联储史无前例的鹰派加息,导致全球融资环境收紧,极易引发新兴市场和发展中经济体大量出现债务危机。
美联储在3月、5月、6月、7月加息了4次,最近连续两次都是75个基点。
历史上,每一次美元暴力加息的手段,都会迫使其他国家不得不跟着加息。
资本外流,无法对抗美元升值,本币贬值,新兴经济体95万亿美元的外债压力更大,更会重创各国的出口贸易,导致世界经济的衰退。
粮食和能源价格上涨,可能引发广泛的粮食安全问题。
可以说,2022年的困难模式,是由地缘局势、美联储暴力加息、全球大通胀、供应链和需求双双走弱造成的多重困局。
疫情当然是造成这一切的首要原因。
在2020年刚爆发的时候,除了我们,其他经济体全都毫无顾忌的大幅货币宽松,各国都开启了直升机撒钱模式,给中低收入家庭直接发现金。

这就造成了一个现象:
消费复苏,远远超出了生产的复苏。
当需求大于供给,原材料的涨价就不可避免,大通胀开始肆虐。
本来像原油、天然气、粮食、有色金属就在大涨,好巧不巧,俄罗斯几乎出口所有重要的大宗商品,而乌克兰是全球农产品的主要出口国之一,这两个国家之间的持续冲突,又推高了以能源与食品为代表的全球大宗商品价格。
经济学家张明认为:疫情只是表象,根本原因,还是全球化退潮。
全球化高歌猛进,显著压低了各类产品的生产成本,从而带来了高增长、低通胀的大稳健时代。
全球化的退潮,将会显著推高各类产品的生产成本,从而带来低增长、高通胀的滞胀时代。
新一轮技术革命,是我们走出阴霾的关键。
自工业革命以来,全球已经历过四轮完整的康波周期,每一轮周期的起始或者结束,都以一个突破性的技术作为标志。
比如,1970年代全球石油危机,日本汽车业崛起。
1980年代的滞胀时期,美国新一代信息技术产业崛起。
如今,新能源的技术革命近在眼前。
任泽平说:
全球前四大动力电池企业,中国占了两席,第一是宁德时代,出货量全球排第一,第二是日本松下,第三是韩国LG,第四是比亚迪。
后面还有我们的中创新航、国轩高科、欣旺达、亿纬锂能等等,全球前十大的动力电池企业中国占了一半。

整车、电池、电机、电控、光伏、风能、储能、燃料电池、充电桩、智能化,都是新的经济增长点。
还有我们的出口。
海关总署发布的数据显示,今年前7月,进出口总值23.6万亿,增长10.4%,重回两位数区间。
只看7月单月的话,按美元计价,7月出口3,330亿美元,同比增长18%(市场预期是16.2%);
在全球需求走弱的环境下,出口取得这样的成绩,殊为不易。
今年地方专项债发行规模创出了记录,下半年再配合房地产市场的复苏,内需走强,出口托底,从长远来看,向新能源转型,创造新的经济增长点,中国将带领全球经济走出寒冬,正像2008年那样。
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