作者:卡夫卡很忙
来源:局外人的视界(ID:hooyar_380097485)
抱团的硬件有点抱不住了,当然了,公募肯定不着急跑路,反正损失的是基民,又不是自己,人家收的是管理费,规模最重要。不要跟我说这一次不一样,哪一次都一样,都不用数大A这三十多年的历史,只看15年到现在,每一次都给你一个故事,然后抱团,然后抱不住,结果都是一地鸡毛。你要说没有业绩的票跌成狗也就算了,现在是少数抱团一路飙升,一大批性价比都不错的被无缘无故的往死里杀,甚至有的票在毫无利空的情况下被杀出了历史低价,这合理吗?大A玩的是跷跷板,管理层关心的是上证的指数,至于结构,呵呵,只要不离谱谁在乎?有些往死里压,有些往死里拉,压的也许是人家吃货的手段,拉的也许是人家出货的手段。就像前几年,有人拿着兆易创新亏成狗,市场怎么好,人家坚持趴窝。讲真,现在很多票因为所谓的需求大涨而画了个美好的大饼,你不妨看看,涨起来的那点子利润乘以几十倍的市盈率,最后收益有多少?所以玩啥呢,玩紧缺预期呗,上游一群经销商联手坐庄,股市现货联动,保证赚个盆满钵满。但问题是坐庄的,无论怎么包装,最后人家就一个目的:出货。尼玛,连董事长都急着卖股票改善生活,你却认为这里有天大的机会,到底是谁傻呢?今天AI抱团硬件走得非常有趣,前排暴涨的在跌,后排起来的搞氛围,聚人气,到尾盘,资金还狠狠的砸了一波,前面狼来了的故事讲了很多次,每次都能V起来,弹上去,好像市场永远能托底。新股民认为自己是股神,老股民淡然一笑,同样的剧本十年时间里演了多少次?15年互联网+,你敢说没有市场前景?20年的白酒,芯片一样也是轰轰烈烈过,后来如何了?还有要改变世界能源格局的新能源,所谓的赛道不灭,该灭的时候一样灭了。是,我承认硬件业绩好转,但问题是硬件并不最终呈现给消费者,投资买的是未来,并且在未来业绩预期的基础上给了高溢价,但未来一直会持续达成预期甚至提供超预期吗?到了某个节点,达成预期也能成为暴跌的理由,因为大家早就对预计给了溢价,所谓利好出尽即利空,市场回收溢价,那就是你不能忍受的大幅回撤,一旦形成趋势,资金一哄而散,直接就给你A杀了。老剧本看了许多次,大家应该用一种更超脱的眼光来看股票。本质上我A就是个博弈场,在博弈场里怎样能赚钱呢?很简单,让别人觉得你手里的筹码值钱,愿意溢价买进。市场总要搞一个神话,信的人越多,套进来的资金就越多,参与博弈者能搞到的钱就越多,神话根本不给你谈什么基本面,什么市盈率,都是浮云,神到极致连市梦率都成了小家子气。这玩意无论怎么吹,最终都是个资金局,做局的人想的就是搞钱,钱搞到手了,那些清醒的人先走一步,剩下的,都是买单侠。有人说我看空科技,这完全都是在瞎胡说,我一直都在讲这一波市场的主题是科技,中美博弈,围绕的就是科技霸权。对企业来说,你不拥抱AI一定会被淘汰,拥抱AI,必然得进行全面的体系升级,这就是硅基消费通胀的底层逻辑。这么多年来,我们也炒过无数轮消费了,本质上消费是越贴近消费者,议价能力越强,当然了,市场现在吹什么硬件需求各种蓝海,呵呵,这些年见多了各种蓝海变红海甚至血海,这种话术无非就是在上头的时候给上头的人说说罢了。归根到底,只要你涨了,永远就有各种对的理由,只要你不涨,甚至下跌,无论理由有多充分,都叫扯淡。市场会犯错的,但市场一样会纠错,即便市场不纠错,也有神秘的手让你见识下什么叫监管。当然了,正当上头的时候,被敲打一下,未必能直接敲趴下了,反正鱼尾行情,一切都以诱骗资金冲进来接盘为第一要义。当市场上看到各种新股民炫耀自己如何牛叉,最顽固的空头突然也开始动摇转多了,加上监管出雷霆手段了,就该知道咋回事了。周末了,放松心情,对大A接下来的行情无须太过悲观,毕竟RMB的升值前景是明牌,有这托底,它能跌到哪里去?